洛图科技：中国显示终端产业的“三化三新”及商用场景的产品发展

10月20日，在由中国电子视像行业协会公共信息显示(PID)分会和励扩展览联合主办的“2021深圳国际新型显示与触控精英峰会”上，洛图科技（RUNTO）PID供应链研究事业群首席分析师郑海艳女士发表了《2021显示产业及商用市场发展报告》的主题演讲。

报告从显示产业的整体发展趋势和商用显示的终端应用等方面进行了分析解读。

显示产业当前正呈现“三化三新”

整体来看，中国正在成为全球显示供应链的中心，在终端和应用方面，中国也远远走在了世界的前面。当前中国显示终端和应用产业正呈现“三化三新”趋势：数字化、信息化、智慧化三个方向以及新融合、新应用、新机遇三个崭新。

数字化：政策全力推动超高清应用落地。消费产品8K TV在2017年出货仅100台，2021年预计出货30万台。商用显示的8K应用相比而言更务实一些，值得关注的产品包括台达与关联企业DP推出的DLP 8K激光投影机、三星电子发布的QLED 8K画质数字标牌、以及雷曼光电COB集成封装技术的8K Micro LED超高清显示产品等。

信息化：互联网+5G迎来新风口。国内5G的应用探索短期(到2022年)将实现移动4K/8K高清视频、AR/VR情景教学与购物、物流无人机、移动高清监控；长期(到2035年)将实现场景化互联+智慧化。预计2025年，中国5G用户达15%，当前中国的重要国家会议和重大赛事直播基本都采用了5G+8K技术。

智慧化：随着5G发展和超高清8K的落地，显示产业企业开始合纵连横，探索新模式：多业务互动，生态圈、内容战略合作、跨界牵手；建立5G+超高清视频产业示范基地。

新融合：一屏多功能，新应用日新月异。以交互平板为例，2017年会议场景应用占比93%，其他场景应用仅占7%。2021年，随着场景的不断开拓，政府服务大厅便民服务、医疗培训、会诊、制造生产可视化、金融培训、地产3D看房、图纸设计、零售购物导览、价格提示等的场景应用占比已达19%。

新应用：商显产品融合发展，尤其传统的显示产品不再聚焦某一领域，而是根据用户的需求，方案搭配和应用不断裂变发展。场景智慧化升级后，对显示终端的要求将更加的集成化。

新机遇：当前商用显示处于危与机并存，变局与新局交替的关键期。全球摩擦导致的供应链安全问题对应的新机是中国企业供应了世界上一半面积的液晶面板，大尺寸产线新建与投产加快。其次，目前比较关注的协同办公、企业会议局势仍未打开，但疫情提高了消费者对交互平板产品的认知度。数字标牌模式发展遇到瓶颈，但是梯媒的再次布局和媒体引流给市场带来新增量。公共信息大屏网红地标落地困难，但关键产品技术不断突破。投影产业遭遇芯片“卡脖子”危机，但疫情给民族品牌格局变化带来机会。商显市场ICT企业入局后影响广泛，使得显示产业不再是单品制造而是“软+硬+平台”的整体化解决方案。

商用显示终端的细分领域分析

交互平板：教育平板发展放缓，商用平板爆发。据洛图科技(RUNTO)预计，2021年教育平板出货接近140万台，与同期比增长接近11%，最近3年的复合增长率不足1%。细分产品发展看，其中液晶黑板发展备受青睐，比重已达三成，增速超65%；液晶白板居首，占据一半以上份额，但增速仅3%，其中86寸产品已成主流，份额在40%；投影白板不足5%，因大尺寸在大教室的应用及价格优势，未来还将占据一定市场份额。2021年商用平板出货预计达80万台，同比增长超80%，市场反而被“疫情”激活和加速，驶入发展的快车道。

数字标牌：信发市场替换空间宽泛；无接触带动触控产品需求。洛图科技(RUNTO)数据显示，户内非梯媒产品和户外数字标牌产品因模式瓶颈，渗透与发展一直缓慢；疫情之后“无接触”经济的发展拉动了触控产品的需求量，而户外产品因智慧交通建设需求持续增长，户外灯箱广告的升级改造加速，预计2021年全年交互数字标牌比重达55%。户内梯媒市场因新潮布局需求再次提速，未来增长空间在三线以下城市，主要源于四方面原因：人群基数大、精品房数量增加、交互性较高、品牌市场渠道下沉。

大屏幕拼接墙：从通用市场走向专用市场，最近5年复合增长率在25.5%；其中细分产品小间距LED屏市占超六成，DLP拼接屏有望增长。据洛图科技(RUNTO)数据预计，2021年大屏幕拼接墙市场规模超260亿元，其中小间距LED的比重达60%以上，增长预计超40%，最近3年的增长率在39%；LCD拼接屏的发展受到小间距LED的挤压，占比从2017年的47%下降到32%；而DLP拼接产品的需求居稳，市场份额保持在5%上下，“十四五”对新能源、电力等行业的发展政策支持，相对视频监控更需要安全稳定性高的产品，DLP更能满足，预计2021年DLP拼接屏增长超80%。

投影仪：激光投影产品快速增长，工程需求呈高增长态势，家用场景成市场增量转折点。洛图科技(RUNTO)数据预计，从近5年复合增长率看，非激光产品增长不到10%，激光投影产品增长超25%。2021年激光投影仪产品出货规模在60.3万台，同比增长44%。细分市场看，家用市场需求比重已达59%；工程和商务市场处于高速增长态势。文旅带动激光投影仪在工程市场的需求；商务市场因成本下降，价格竞争显现，沉浸式体验拉升需求。

电子纸：技术和产品升级，新应用新场景不断开拓。据洛图科技(RUNTO)调研，2021年下半年，电子纸模组企业的生产计划从原来基础已调整3倍以上。电子纸在生活、办公、医疗、交通等场景的应用不断扩展，预计到2025年全球电子纸终端显示市场规模达700亿美元以上。

另外，从市场整体来看，郑海艳认为，B端和C端正在融合，显示应用开始无界化，一切需求最终都将回归于“人”，因此，企业在发展自身产品的同时，需要破圈，从用户的需求视角再出发。